شرکت آمازون گزارش مالی خودش برای سه ماهه دوم سال ۲۰۲۵ رو منتشر کرده که اطلاعات زیادی درباره عملکرد بخش‌های مختلف این شرکت به ما میده. این گزارش هم به اعداد و ارقام فروش و سود پرداخته و هم به برنامه‌ها و فناوری‌های جدیدی که آمازون روی اونها کار میکنه، به خصوص در زمینه هوش مصنوعی. بعد از انتشار این گزارش، ارزش سهام این شرکت با رشد ۶ درصدی در معاملات پس از ساعت کاری به ۲۴۰ دلار رسید.
گزارش مالی به زبان ساده
آمازون اعلام کرده که فروش خالص این شرکت در سه ماهه دوم سال با ۱۳ درصد افزایش به ۱۶۷.۷ میلیارد دلار رسیده. این عدد در مدت مشابه سال قبل ۱۴۸.۰ میلیارد دلار بوده. البته اگه تاثیر مثبت ۱.۵ میلیارد دلاری تغییرات نرخ ارز رو در نظر نگیریم، این رشد ۱۲ درصد بوده.
درآمد عملیاتی هم از ۱۴.۷ میلیارد دلار در سال گذشته به ۱۹.۲ میلیارد دلار در این دوره افزایش پیدا کرده. سود خالص شرکت هم به ۱۸.۲ میلیارد دلار یا ۱.۶۸ دلار برای هر سهم رسیده، در حالی که این عدد در مدت مشابه سال قبل ۱۳.۵ میلیارد دلار یا ۱.۲۶ دلار برای هر سهم بود.
نگاهی به عملکرد بخش‌های مختلف آمازون:
- بخش آمریکای شمالی: فروش این بخش با ۱۱ درصد رشد سالانه به ۱۰۰.۱ میلیارد دلار رسید. درآمد عملیاتی این بخش هم ۷.۵ میلیارد دلار بود.
- بخش بین‌المللی: فروش این بخش با ۱۶ درصد رشد سالانه به ۳۶.۸ میلیارد دلار رسید. اگه تاثیر نوسانات ارز رو حذف کنیم، این رشد ۱۱ درصد میشه. درآمد عملیاتی این بخش هم ۱.۵ میلیارد دلار گزارش شده که نسبت به ۳۰۰ میلیون دلار سال قبل رشد قابل توجهی داشته.
- بخش خدمات وب آمازون (AWS): فروش این بخش با ۱۷.۵ درصد رشد سالانه به ۳۰.۹ میلیارد دلار رسید. درآمد عملیاتی AWS هم ۱۰.۲ میلیارد دلار بوده.
در کنار این آمار، جریان نقدینگی عملیاتی شرکت در دوازده ماه گذشته با ۱۲ درصد افزایش به ۱۲۱.۱ میلیارد دلار رسیده. اما جریان نقدینگی آزاد در همین دوره از ۵۳ میلیارد دلار به ۱۸.۲ میلیارد دلار کاهش پیدا کرده.
نقش پررنگ هوش مصنوعی
اندی جسی، مدیرعامل آمازون، گفته که باور ما به اینکه هوش مصنوعی تجربه همه مشتریان رو تغییر میده، در حال به نتیجه رسیدنه. اون به چند نمونه اشاره کرده:
- Alexa+: این سرویس به میلیون‌ها مشتری گسترش پیدا کرده.
- عامل خرید (Shopping Agent): میلیون‌ها مشتری از این ابزار استفاده میکنند.
- DeepFleet: یک مدل هوش مصنوعی که مسیرهای بهینه‌ای برای بیش از یک میلیون ربات آمازون پیدا میکنه تا بهره‌وری اونها ۱۰ درصد بهتر بشه.
- Kiro: یک محیط یکپارچه توسعه نرم‌افزار که به توسعه‌دهنده‌ها در کدنویسی کمک میکنه.
- Strands: ابزاری برای ساخت ساده‌تر عامل‌های هوش مصنوعی.
- Bedrock AgentCore: سیستمی برای مدیریت امن و مقیاس‌پذیر عامل‌های هوش مصنوعی.
دیگر اتفاقات مهم در آمازون
این شرکت در گزارش خودش به چند مورد دیگه هم اشاره کرده که از آخرین گزارش مالی تا الان اتفاق افتادن:
- خرده‌فروشی و تحویل:
- بزرگترین رویداد «پرایم دی» (Prime Day) تا به امروز برگزار شده که در اون مشتری‌ها میلیاردها دلار صرفه‌جویی کردند و فروشنده‌های مستقل هم به فروش بی‌سابقه‌ای رسیدند.
- برنامه تحویل در همان روز و روز بعد تا پایان سال ۲۰۲۵ به بیش از ۴۰۰۰ شهر و منطقه روستایی کوچک در آمریکا گسترش پیدا میکنه.
- برندهایی مثل Away، Aveda، Marc Jacobs Fragrances، Milk Makeup و Origins به محصولات آمازون اضافه شدند.
- یک فروشگاه نایکی (Nike) در وبسایت آمازون برای مشتریان آمریکایی راه‌اندازی شده.
- ابزارهای هوش مصنوعی جدیدی برای خرید بهتر معرفی شده، مثل ابزاری که خلاصه‌ها و نظرات محصولات رو به کلیپ صوتی تبدیل میکنه و ابزاری که به فروشنده‌ها کمک میکنه لیست محصولاتشون رو جذاب نگه دارند.
- فناوری و رسانه:
- دسترسی اولیه به Alexa+ برای میلیون‌ها مشتری دیگه فراهم شده.
- دو پرتاب موفقیت‌آمیز برای توسعه شبکه اینترنت ماهواره‌ای پروژه «کایپر» (Project Kuiper) انجام شده.
- برای پخش مسابقات NBA در پرایم ویدیو، تیمی شامل استن ون گاندی، کوین هارلن، دوین وید، تیلور روکس، بلیک گریفین، درک نویتزکی، استیو نش و کندیس پارکر معرفی شده.
- پوشش مسابقات نسکار (NASCAR) در پرایم ویدیو به طور میانگین ۲ میلیون بیننده برای هر مسابقه داشته و جوان‌ترین مخاطب رو در بین پخش‌کننده‌های نسکار در بیش از یک دهه اخیر جذب کرده.
- اعلام شده که دنی ویلنوو کارگردان فیلم بعدی جیمز باند خواهد بود.
- یکپارچه‌سازی با Roku اعلام شده که به تبلیغ‌دهندگان اجازه میده به حدود ۸۰ میلیون خانوار در آمریکا دسترسی داشته باشند.
نگاهی دقیق‌تر به خدمات وب آمازون (AWS)
بخش AWS همچنان یکی از بخش‌های مهم آمازون به حساب میاد و فعالیت‌های زیادی در اون انجام شده:
- قراردادهای جدید: AWS قراردادهای جدیدی با شرکت‌هایی مثل پپسی‌کو، Airbnb، پلوتون، بورس اوراق بهادار لندن، نیسان، GitLab، SAP، برادران وارنر دیسکاوری اسپورتس، TwelveLabs، FICO، هواپیمایی ایبریا، SK Telecom و NatWest Group امضا کرده.
- توسعه جهانی: «مناطق هوش مصنوعی» در عربستان سعودی (با همکاری HUMAIN) و کره (با همکاری SK Group) راه‌اندازی میشن. سرمایه‌گذاری‌های چند میلیارد دلاری هم برای توسعه زیرساخت‌های ابری و نوآوری در هوش مصنوعی در کارولینای شمالی، پنسیلوانیا و استرالیا اعلام شده.
- ابزارها و خدمات جدید:
- AWS Transform: عاملی که مدرن‌سازی سیستم‌های قدیمی رو از چند سال به چند ماه کاهش میده.
- عامل‌های هوش مصنوعی در AWS Marketplace: شرکت‌هایی مثل Anthropic، Accenture، PwC، Salesforce و IBM عامل‌های خودشون رو در این بازار عرضه کردند.
- مدل‌های پایه جدید در Amazon Bedrock: مدل‌هایی مثل Claude 4 از شرکت Anthropic و Marengo و Pegasus از شرکت TwelveLabs اضافه شدند.
- سخت‌افزارهای جدید: نمونه‌های Amazon EC2 که با سوپرچیپ‌های Grace Blackwell انویدیا کار میکنند برای آموزش مدل‌های بزرگ هوش مصنوعی در دسترس قرار گرفتند.
- Oracle Database@AWS: این سرویس به کاربران اجازه میده به راحتی پایگاه‌داده‌های اوراکل رو به فضای ابری آمازون منتقل کنند.
- Amazon S3 Vectors: یک ابزار ذخیره‌سازی که هزینه آپلود، ذخیره و جستجوی وکتورها رو تا ۹۰ درصد کاهش میده.
اتفاقات داخلی و عملیاتی
- رباتیک و لجستیک: علاوه بر DeepFleet، سیستم پیش‌بینی تقاضای مبتنی بر هوش مصنوعی دقت منطقه‌ای رو ۲۰ درصد بهبود داده. همچنین ربات Vulcan معرفی شده که اولین ربات آمازون هست که بینایی و لامسه رو برای حرکت در فضاهای شلوغ ترکیب میکنه.
- کارکنان و جامعه: تا امروز بیش از ۷۰۰ هزار کارمند در برنامه‌های مهارت‌آموزی شرکت کردند. دوره‌های کارآموزی جدیدی در زمینه رباتیک و مهندسی برای کارکنان آمریکایی راه‌اندازی شده. بیش از ۱۳۴ هزار کارمند در ۵۵ کشور در ماه جهانی داوطلبی آمازون شرکت کردند و به بیش از ۲۵۰۰ سازمان کمک کردند. این شرکت همچنین بیش از ۶۸ هزار کالای امدادی به جوامع آسیب‌دیده از سیل در تگزاس اهدا کرده.
- پایداری: برنامه بازیافت آب تا سال ۲۰۳۰ به بیش از ۱۲۰ مرکز داده AWS در آمریکا گسترش پیدا میکنه که انتظار میره سالانه بیش از ۵۳۰ میلیون گالن آب آشامیدنی رو حفظ کنه.
نگاه به آینده و پیش‌بینی‌ها
آمازون پیش‌بینی خودش برای سه ماهه سوم سال ۲۰۲۵ رو هم اعلام کرده:
- انتظار میره فروش خالص بین ۱۷۴.۰ تا ۱۷۹.۵ میلیارد دلار باشه که رشد ۱۰ تا ۱۳ درصدی رو نسبت به مدت مشابه سال قبل نشون میده.
- درآمد عملیاتی هم بین ۱۵.۵ تا ۲۰.۵ میلیارد دلار پیش‌بینی شده.
این شرکت همچنین اشاره کرده که این پیش‌بینی‌ها با عدم قطعیت همراه هستند و عواملی مثل نوسانات نرخ ارز، شرایط اقتصادی جهانی، تورم، نرخ بهره و سایر ریسک‌ها میتونن روی نتایج واقعی تاثیر بگذارند.
واکنش تحلیلگران
پس از انتشار این گزارش، جان بلکلیج، تحلیلگر TD Cowen، رتبه «خرید» رو برای سهام آمازون حفظ کرد و قیمت هدف رو به ۲۵۵ دلار افزایش داد. دلایل این تصمیم، عملکرد مالی قوی شرکت، رشد در بازارهای آمریکای شمالی و بین‌المللی و افزایش قابل توجه درآمد تبلیغات بوده. همچنین شرکت Pivotal Research هم رتبه «خرید» رو برای این سهام با قیمت هدف ۲۸۵ دلار تکرار کرد.
از نظر تاریخی، سهام آمازون عملکرد خوبی در حوالی زمان انتشار گزارش‌های مالی داشته. از سال ۲۰۲۲ تا امروز، در ۱۵ رویداد گزارش مالی، میانگین بازدهی مثبت سهام در هفته بعد از گزارش ۴.۲ درصد بوده، هرچند در ۳ مورد از این رویدادها، سهام با کاهش قیمت مواجه شده.
دیدگاهتان را بنویسید